基金040001（股指期货模拟）

记者 | 陈靖

修改 |

券商2021年分类点评成果已于近来揭晓。在阅历增发预案未获经过、宫斗不休、前老总讨薪之后，国都证券再遭评级连降。

自2017年以来，国都证券评级成果始总算BB~BBB级震动，但2021年骤降四级至CC级，中国证监会以为其危险办理能力较低，潜在危险或许超越公司可接受规模。

据界面新闻记者不完全整理，2020年3~6月，国都证券曾衔接多张罚单，一再露出其在债券事务、股权质押方面操作不妥和信批不及时等问题。

业界一位资深人士对此表明：“3月份的股权质押罚单归于信披及时性问题，而6月份债券事务操作不妥罚单是典型的内控问题，归于比较初级的过错，需求好好整改。”

监管一再点名国都证券2020年以来，国都证券是证监会要点重视的目标。证监会以为国都证券内控不力，公司存在危险极有或许对其正常运营形成严重影响，因而将其2021年评级下调至CC级。

界面新闻记者整理发现，近两年国都证券在债券事务、投行事务以及股权质押方面重复露出内控问题。

其间，新三板保荐一直是国都证券的优势事务，但2020年7月，其作为华实股份主办券商执业期间，2018年年报发表前未对征集资金账户状况进行现场查看,导致未能及时发现征集资金实践未存入专项账户的状况，大连证监局对其出具警示函。

4月29日，国都证券以手艺报单方法处理一名客户债券质押式协议逆回购初始买卖时操作不妥，致使买卖以另一名客户的账户成交，终究导致客户买卖结算资金被占用。这一系列“神操作”马上引来北京证监局的高度重视。

值得注意的是，在本年的2月份，国都证券还因子公司三项违规被北京证监局责令改正并暂停特别出资事务三个月。本次处分力度最为严峻，或为影响本次评级的决定性要素。

董事会奋斗不断尚待处理官网材料显现，国都证券是经中国证监会赞同，在中诚信任和北京世界信任原有证券事务整合的基础上，吸收其他股东出资，于2001年12月28日建立的券商，注册地为北京。

从股权结构看，国都证券股权极端涣散。依据天眼查，国都证券现在有47位股东，中诚信任、世界信任仍然是其第一大、第二大股东，持股比分别为15.35%、9.9%。此外，同方金融控股（深圳）有限公司、重庆世界信任股份有限公司、东方创业出资办理有限责任公司、山东海洋集团有限公司持股份额均超越5%，分别为5.95%、5.28%、5.13%、5.13%。

成绩体现方面，Wind数据显现，近年来国都证券营收与净利润均呈现大幅度动摇。营收方面，2017年至2020年，国都证券营收分别为16.75亿元、5.57亿元、14.97亿元、17.69亿元。其间，2018年，同比大幅下降66.75%。

净利润方面，2018年国都证券呈现亏本，亏本1.48亿元。2017和2019年，归母净利润分别为7.30亿元、5.33亿元，2020年净利8.44亿元，同比增加60.32%。

中国证券业协会近期发布的职业排名数据显现，国都证券2020年营收、净利在职业平分别排名第58位、第38位，归于中下游券商。

近年来，国都证券董事会奋斗不断，高管定见多次不一致。

2020年12月24日，国都证券的新高管录用方案，拟聘任储钢汉为公司副总经理，但是在董事会审议表决中再次呈现对立票。在同年早前的12月11日，国都证券在聘任韩本毅担任公司总经理的抉择公告中，董事会审议中呈现2票对立。

12月30日，国都证券股东大会“意外”否决增发预案再引职业重视。依据公告，该增发方案相关方案赞同票占比62.94%，对立票占比28.02%。因为增发预案归于特别抉择事项，依照国都证券规章，需到达三分之二赞同才干经过。尽管该赞同票间隔“经过规范”距离不大，但仍遭到否决。

截止现在，此前挂牌于新三板的南京证券、湘财证券等已成功转板A股，未来国都证券能否经过新三板精选层转战A股，景象堪忧。